HP社の幹部はゼロックス社による敵対的買収を阻止すべく、株主に対し新たな売り込みを行った。
水曜日、エンリケ・ロレス最高経営責任者（CEO）とチップ・バーグ会長は公開書簡で、進行中の新型コロナウイルス感染拡大と迫りくる金融危機を指摘し、ゼロックスによるHP社の吸収合併に反対する主張を展開した。
「ゼロックスが非要請株式交換の提案を開始し、取締役を指名して以来、世界の社会、経済、金融環境は劇的に変化した」とローレス氏とバーグ氏は述べている。「それにもかかわらず、ゼロックスは合併を強行しようと、株式交換の提案と取締役候補者の指名を進め続けている。」
この書簡は、ゼロックスによる365億ドルの合併計画とHPの独立企業としての存続をめぐる数ヶ月にわたる両者の争いの最新のものだ。HPの取締役会にこの買収を説得しようと何度も試みた後、ゼロックスは1月に敵対的な姿勢をとった。それ以来、両者は怒りの書簡を公に交わし続けている。
HPからの最近の攻撃の多くは、ゼロックスが買収費用をどのように支払う予定か、そしてパンデミックに起因する世界的な景気後退の中で、この買収が持ちこたえられるかどうかに集中している。HP側にとって、多額の負債を抱えた合併会社は、買収完了直後から経営が危うくなるだろう。
「ゼロックスの提案に反映されている無責任な資本構成について、我々は一貫して深い懸念を表明してきた。ゼロックスの提案はHPに負担能力を超えるレベルの負債を負わせ、事業を効率的に運営するために必要な資金が不足する可能性がある」と両氏は主張した。
ゼロックス社がHP社以外の企業を買収：英国のマネージドプリントサービス企業、アルトデジタル社とITEC Connect社
続きを読む
「ゼロックスの提案した取引が完了すると、同社は直ちに財政難に陥るリスクがあると考えている」
ゼロックス社は、新型コロナウイルス感染拡大の影響で買収活動の大半を一時停止しているが、HP社の株主に取締役会を解任させ、合併を承認する後任者を選出するよう説得する計画は維持している。
当然ながら、ローレス氏とバーグ氏はこの計画を特に好ましく思っておらず、この取引を台無しにするためにあらゆる手段を講じようと必死に抵抗してきた。
「ゼロックス社がつなぎ融資契約を維持し、追加の株式資金調達ができたとしても、現在の状況でそれが可能かどうかは全く不確実だが、同社の提案には不確実性を生み出す条件が数多くある」と両氏は主張した。
「これには、多くの国での規制当局の承認、つなぎ融資の資金調達、継続事業のための新たな資金調達、そしてゼロックス自身の株主による取引の承認の確保などが含まれます。」
ゼロックス社はコメント要請に応じなかった。®
